Analýza čtvrtečních obchodů
Graf 1H pro pár EUR/USD

Pár EUR/USD se ve čtvrtek obchodoval směrem dolů. V průběhu dne byly zveřejněny čtyři makroekonomické zprávy, z nichž tři neměly na pohyb páru žádný vliv. Pouze čtvrtá – index cen výrobců (PPI) – vliv měla. Předpokládali jsme, že ani tento ukazatel nevyvolá žádnou reakci trhu, ale tentokrát se jeho hodnota ukázala jako velmi významná a výmluvná. Index cen výrobců v červenci meziměsíčně vzrostl o 0,9 %, což představuje nejrychlejší růst za poslední tři roky. PPI naznačuje, že američtí výrobci začali pod tlakem Trumpovy obchodní války zvyšovat ceny. Pokud je to opravdu tak, celková inflace pravděpodobně v následujících měsících také poroste – možná ne tak prudce, jak se zdálo před několika měsíci, ale přesto. PPI formálně snižuje pravděpodobnost prudkého snížení sazeb Fedu do konce roku 2025. V praxi se ale nic nemění, protože prioritou Fedu je aktuálně záchrana trhu práce. Proto v září téměř jistě budeme svědky uvolnění měnové politiky.

Graf 5M pro pár EUR/USD

V časovém rámci 5M se ve čtvrtek vytvořil jeden prodejní signál. Během americké seance cena prorazila pásmo 1,1655–1,1666, ale v grafu 1H narazila na rostoucí trendovou linii. Domníváme se, že hodinový časový rámec je důležitější, takže prodejní pozice by neměly být otevírány. Šance na obnovení lokálního uptrendu jsou dnes podle našeho názoru mnohem vyšší.

Obchodní strategie na pátek:

V časovém rámci 1H má pár EUR/USD všechny předpoklady k pokračování uptrendu, který se vyvíjí od začátku tohoto roku. "Domeček z karet", který americký dolar měl, se zhroutil předminulý pátek a situace dolaru se od té doby jen zhoršuje. Fed může brzy obnovit cyklus uvolňování měnové politiky a deeskalace vojenského konfliktu mezi Ukrajinou a Ruskem by mohla zvýšit poptávku spíše po měnách citlivých na riziko než po dolaru.

V pátek může pár EUR/USD po odrazu od trendové linie obnovit růst. Dnes tedy zůstávají relevantní long pozice s cílem 1,1851. Short pozice lze zvážit, pokud se cena zkonsoliduje pod trendovou linií, s cílem 1,1563.

V grafu 5M je potřeba sledovat tyto úrovně: 1,1198–1,1218, 1,1267–1,1292, 1,1354–1,1363, 1,1413, 1,1455–1,1474, 1,1527, 1,1552–1,1563–1,1571, 1,1655–1,1666, 1,1740–1,1745, 1,1808, 1,1851, 1,1908. Na pátek nejsou v eurozóně naplánovány žádné významné události, zatímco v USA budou zveřejněny poměrně důležité zprávy o maloobchodních tržbách, průmyslové produkci a indexu spotřebitelské důvěry University of Michigan.

Hlavní pravidla obchodního systému:

1. Síla signálu: Čím kratší dobu se signál tvoří (odraz nebo průraz), tím je silnější.
2. Falešné signály: Pokud minimálně dva obchody poblíž určité úrovně vedou k falešným signálům, měly by být následné signály z této úrovně ignorovány.
3. Ploché trhy: V podmínkách plochých trhů mohou páry vygenerovat mnoho falešných signálů nebo nemusí vygenerovat žádné. Lepší je přestat obchodovat při prvních známkách plochého trhu.
4. Obchodní hodiny: Obchody otevírejte mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance. Pak všechny obchody manuálně zavřete.
5. Signály MACD: V hodinovém časovém rámci obchodujte signály MACD jen v obdobích dobré volatility a jasného trendu potvrzeného trendovými liniemi nebo trendovými kanály.
6. Zavírací úrovně: Pokud jsou dvě úrovně příliš blízko sebe (5–20 pipů od sebe), považujte je za zónu supportu nebo rezistence.
7. Stop-loss: Po pohybu o 15 pipů v požadovaném směru nastavte stop-loss na breakeven.

Klíčové prvky grafu:

Úrovně supportu a rezistence: Jedná se o cílové úrovně pro otevírání nebo uzavírání obchodních pozic, které mohou posloužit také jako body pro nastavení příkazů take-profit.

Červené linie: Kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3): Histogram a signální linie, které slouží jako pomocné zdroje obchodních signálů.

Důležité události a reporty: Nacházejí se v ekonomickém kalendáři a mohou výrazně ovlivnit pohyby cen. V době jejich zveřejnění je potřeba být opatrný nebo opustit trh a ochránit se tak před prudkými obraty.

Začínající forexoví obchodníci by si měli pamatovat, že ne každý obchod bude ziskový. Klíčem k dlouhodobému obchodnímu úspěchu je vytvoření jasné strategie a patřičný money management.