Pada hari Kamis, pasangan EUR/USD kembali ke level retracement Fibonacci 76,4% di 1,1454, memantul dari sana, dan berbalik mendukung dolar AS. Namun, para penjual gagal mempertahankan momentum penurunan. Rebound lain dari level 1,1454 hari ini akan kembali mendukung dolar AS dan menandakan potensi penurunan menuju zona support di 1,1374–1,1380. Jika pasangan ini berkonsolidasi di atas 1,1454, para trader dapat mengantisipasi pertumbuhan berlanjut menuju level retracement 100,0% di 1,1574.

Pola wave pada grafik per jam tetap sederhana dan jelas. Wave naik terakhir yang selesai berhasil menembus titik tertinggi sebelumnya, sementara wave menurun terbaru menembus titik terendah sebelumnya. Dengan demikian, tren saat ini dianggap bearish, meskipun sering berubah karena latar belakang berita. Donald Trump berhasil menandatangani beberapa kesepakatan menguntungkan, yang mendukung sentimen bearish, begitu pula dengan komentar Jerome Powell setelah pertemuan Fed terbaru. Namun, dukungan ini untuk para bear mungkin bersifat sementara.

Pada hari Kamis, para trader mengalihkan perhatian mereka ke statistik Eropa, meskipun volume dan signifikansi data tersebut secara objektif lebih rendah dibandingkan di AS. Tingkat pengangguran Jerman tetap di 6,3% dibanding ekspektasi. Tingkat pengangguran zona euro juga tetap sebesar 6,2%, dan indeks harga konsumen Jerman tetap stabil pada 2%, semuanya bertentangan dengan prediksi. Di AS, indeks harga pengeluaran konsumsi pribadi naik sebesar 0,3%, sesuai dengan ekspektasi pasar. Angka pendapatan dan pengeluaran pribadi juga sebagian besar sesuai dengan prediksi. Akibatnya, baik bull maupun bear tidak memiliki alasan kuat untuk memulai pergerakan baru. Namun, saat ini bear memegang inisiatif pasar, dan dolar AS terus mendapatkan keuntungan dari aliran berita yang menguntungkan. Trump menandatangani kesepakatan yang menguntungkan AS, Federal Reserve mempertahankan sikap hawkish, dan ekonomi AS terus menunjukkan pertumbuhan yang kuat.

Pada grafik empat jam, pasangan ini berbalik mendukung dolar AS dan ditutup di bawah level Fibonacci 127,2% di 1,1495. Sebelumnya, euro juga ditutup di bawah channel tren naik. Namun, saya tetap berhati-hati untuk menyimpulkan bahwa tren bearish yang sepenuhnya telah dimulai. Kesepakatan dagang UE-AS telah mendukung sentimen bearish, tetapi diperlukan latar belakang berita bearish yang berkelanjutan dan konsisten untuk penurunan lanjutan menuju level retracement berikutnya di 1,1213. Divergensi bullish telah terbentuk pada indikator CCI, menandakan potensi reversal yang menguntungkan euro.

Laporan Commitment of Trader (COT):

Selama minggu pelaporan terbaru, para trader profesional membuka 6.284 posisi long dan 8.990 posisi short. Sentimen dari kelompok "Nonkomersial" tetap bullish, sebagian besar karena Donald Trump, dan semakin menguat seiring waktu. Jumlah posisi long yang dipegang oleh spekulan sekarang mencapai 248.000, dibandingkan dengan 122.000 posisi short—selisih lebih dari dua kali lipat. Selain itu, perhatikan jumlah cell hijau dalam tabel di atas, yang menunjukkan peningkatan kuat posisi euro. Dalam banyak kasus, minat terhadap euro terus tumbuh, sementara minat terhadap dolar menurun.

Selama 24 minggu berturut-turut, pemain besar telah mengurangi posisi short dan meningkatkan posisi long. Kebijakan Donald Trump tetap menjadi faktor paling berpengaruh bagi para trader karena dapat menyebabkan resesi dalam ekonomi AS dan tantangan struktural jangka panjang lainnya. Meskipun beberapa kesepakatan dagang besar telah ditandatangani, saya belum melihat perubahan sentimen di kalangan para pelaku pasar besar.

Kalender ekonomi untuk AS dan zona euro:

• Zona Euro – Indeks Harga Konsumen (09:00 UTC)
• AS – Perubahan Nonfarm Payrolls (12:30 UTC)
• AS – Tingkat Pengangguran (12:30 UTC)
• AS – Perubahan Rata-rata Penghasilan Per Jam (12:30 UTC)
• AS – PMI Manufaktur ISM (14:00 UTC)

Kalender ekonomi untuk 1 Agustus berisi lima entri penting. Dampak latar belakang berita terhadap sentimen pasar akan kuat sepanjang hari Jumat.

Prediksi EUR/USD dan rekomendasi trading:

Peluang penjualan tersedia setelah pasangan ini berkonsolidasi di bawah 1,1712, dengan target di 1,1645, 1,1574, dan 1,1454. Semua target telah tercapai. Peluang penjualan baru muncul saat rebound dari 1,1454, dengan target di 1,1374–1,1380. Hari ini, pembelian dapat dipertimbangkan baik setelah penutupan di atas 1,1454 dengan target di 1,1574 atau setelah pantulan dari zona 1,1374–1,1380.

Tingkat Fibonacci didasarkan pada 1,1574–1,1066 di grafik per jam dan 1,1214–1,0179 di grafik empat jam.